Estoy usando mi tesoro de efectivo para trabajar en estas tres acciones.

La recuperación del mercado del año pasado me impulsó a controlar nuevas inversiones para comenzar a acumular más efectivo en caso de que el mercado tomara un descanso. Vendí algunas posiciones perdedoras y al mismo tiempo permití que se acumularan dividendos y conversiones de efectivo, de modo que mi posición de efectivo ahora es más del 5% del valor de mi cartera.

Planeo utilizar parte de este dinero en efectivo en las próximas semanas después de que el mercado se calme para comenzar 2024. Cheurón (CVX 0,30%), Kinview (Kvio -1,10%)Y Visí propiedades (Visita 0,99%) Está entre las tres principales acciones que planeo comprar. Por eso están en lo más alto de mi lista de compras.

Combustible para el crecimiento

Chevron viene de un año malo. Las acciones del gigante petrolero han caído alrededor de un 20% en los últimos 12 meses, afectadas por los precios del petróleo y su inminente adquisición de una empresa rival. Hesse. Sin embargo, esta liquidación hace que Chevron cotice con un rendimiento de dividendos (4,2%) y un valor atractivos (dado el crecimiento que puede lograr con precios bajos del petróleo).

Chevron ha puesto un énfasis significativo en mejorar el rendimiento de sus inversiones centrando el gasto de capital en oportunidades de mayor rendimiento. Esto permite a la petrolera aumentar sus flujos de efectivo a un ritmo saludable en los próximos años, incluso en un escenario negativo en el que los precios del petróleo promedien 60 dólares por barril hasta 2027 (y caigan a 50 dólares en los últimos años de su pronóstico). Incluso entonces, Chevron podría lograr un crecimiento anual del flujo de caja libre de más del 10% en los próximos años. Esto respalda la opinión de la compañía de que puede seguir aumentando su dividendo con recompras de acciones en el extremo inferior de su rango objetivo anual de entre 10.000 y 20.000 millones de dólares.

Por otro lado, Chevron tiene un importante potencial de crecimiento si los precios del petróleo promedian los 70 dólares por barril (alrededor del precio actual) y completa la adquisición de Hess. Estos factores le darían a Chevron el combustible para más que duplicar su flujo de caja libre para 2027, al tiempo que extendería su pronóstico de crecimiento de la producción hasta la década de 2030. Esto proporcionaría al gigante petrolero más dinero para regresar a los accionistas e invertir en el crecimiento de su negocio de energía baja en carbono. También puede darles el combustible necesario para producir fuertes retornos generales.

Un futuro saludable

Kinview Las acciones se desplomaron tras la salida a bolsa y la escisión del gigante sanitario Johnson y Johnson. Las acciones han bajado más del 20% desde que salieron a bolsa, lo que elevó la rentabilidad por dividendo al 3,8%. Esto se debe en gran medida a la rotación de accionistas.

La empresa ha tenido un comienzo saludable como empresa pública independiente. En el tercer trimestre, informó ventas de 3.900 millones de dólares, un aumento del 3,3% año tras año. También registró una fuerte rentabilidad. La compañía espera que las ventas aumenten entre un 4% y un 4,5% durante el año.

Kenvue produce un buen flujo de caja, lo que le ha permitido iniciar un dividendo y lanzar un programa de recompra de acciones. Las crecientes ventas, beneficios y flujos de caja de la empresa deberían permitirle seguir los pasos de su antigua empresa matriz y aumentar constantemente sus beneficios en el futuro. Este crecimiento debería ayudar a impulsar el precio de las acciones al alza en el futuro, lo que debería permitir a Kenvue lograr buenos rendimientos totales.

Un fondo de inversión inmobiliario de rápido crecimiento

El precio de las acciones de VICI Properties ha caído aproximadamente un 7% durante el año pasado. Esta caída fue impulsada por los fideicomisos de inversión inmobiliaria (Deseo) Rentabilidad por dividendo de hasta el 5,4%.

Si bien el precio de sus acciones ha disminuido, el propietario de la propiedad experimental está creciendo rápidamente. Sus ingresos aumentaron un 20% año tras año en el tercer trimestre, mientras que sus fondos ajustados de operaciones (FFO) en aproximadamente un 11% por acción. VICI se beneficia del aumento de las tarifas de alquiler y de una cartera en expansión. Con ganancias crecientes y precios de acciones en caída, VICI se ha vuelto mucho más barato durante el año pasado.

El REIT continúa realizando nuevas inversiones para impulsar el crecimiento. Durante los últimos meses, VICI ha adquirido 38 centros de entretenimiento de bolos de Bolero Por un monto de $432,9 millones Transacción de venta y arrendamiento posteriorAcordó proporcionar hasta 212 millones de dólares en financiación de construcción al Kalahari para desarrollar un parque acuático cubierto y amplió su inversión con Chelsea Pierce y Cabot a aproximadamente 550 millones de dólares. Estas inversiones aumentarán sus ingresos en el futuro, dándole al REIT más flujo de caja para aumentar sus ganancias. Esta combinación de crecimiento e ingresos debería permitirle lograr rendimientos totales interesantes en los próximos años.

Esforzarse por capitalizar el fuerte potencial de retorno total

Chevron, Kenvue y VICI Properties han tenido malos resultados en los últimos meses. Sin embargo, debería generar ingresos por dividendos atractivos y crecientes en el futuro con el potencial de generar fuertes retornos totales a largo plazo a medida que sus dividendos aumenten y los precios de sus acciones se recuperen. Parecen lugares muy atractivos para empezar a distribuir mi dinero en efectivo.